Utico привлекает банки для выпуска сукук на сумму $500 млн

Utico, ведущая ближневосточная коммунальная компания с полным спектром услуг и единственная частная компания по водо- и энергоснабжению в ОАЭ, заявила, что работает с финансовыми институтами и банками над выпуском исламских облигаций эталонного размера и выходом на рынки капитала.

В своем заявлении Ричард Менезес, генеральный директор Utico, сообщил, что компания обратилась к нескольким финансовым институтам, включая Citi, с предложением о выпуске сукук.

Ответ был положительным. Мы намерены действовать быстро и обеспечить завершение процесса в течение следующих 3-4 месяцев, — сказал г-н Менезес.

Сейчас такое время, когда правительства делают многое для людей, даже при снижении цен на нефть, обеспечивая общее благо, и мы считаем, что с дальнейшей капитализацией Utico также сможет внести больший вклад в развитие ОАЭ и региона, — сказал он. На сайте

у Utico самый низкий в отрасли коэффициент соотношения долга к капиталу — 0,5, в то время как у ее крупнейшего конкурента в регионе коэффициент соотношения долга к капиталу составляет 8-9 раз, в то время как средний показатель по отрасли — 3 раза. Любая компания с высоким уровнем заемных средств в нестабильные времена — это бомба замедленного действия.

Г-н Менезес сказал, что привлечение денег для увеличения долга не является основной целью Utico, а необходимо обеспечить устойчивость, улучшить свои услуги и реструктурировать себя, чтобы использовать новые возможности, такие как проект Хассиан в Дубае и некоторые другие возможности в Омане и Саудовской Аравии.

Utico — единственная частная коммунальная компания с полным спектром услуг в ОАЭ, подключенная к 4 эмиратам из 6 в ОАЭ. Мощности компании растут благодаря интересам со стороны зарубежных стран, и в настоящее время идет расширение. Суверенные структуры Саудовской Аравии, Бахрейна, Брунея и Омана уже являются инвесторами и акционерами.

Utico также является девелопером, O&M и EPC компанией, помимо предоставления различных услуг с добавленной стоимостью. В настоящее время компания стремится развивать свой девелоперский и O&M бизнес за пределами 4 Эмиратов. В настоящее время компания участвует в тендерах на проекты в ОАЭ, Саудовской Аравии и Омане.

Чтобы соответствовать текущим рыночным условиям, где возможности и риски представлены в изобилии, Utico стремится правильно позиционировать себя, реструктурировав свои активы и корпоративный рост, и найти интерес рынка капитала для выпуска Сукук на сумму 500 млн долларов США, используя свои стабильные денежные потоки и историю выплаты дивидендов.

Это необходимо для обеспечения дальнейшего роста компании, ее реструктуризации и позиционирования для нового рынка и новых возможностей.

Компания будет использовать полученные средства на корпоративные цели. Компания привлекает 10-летние облигации на сумму 500 млн долларов США с твердой ставкой 350 долларов США и опционом 150 долларов США. Utico будет использовать эти средства для погашения части своих долгов, реструктуризации портфеля и позиционирования для органического и неорганического роста.

Utico непрерывно получает прибыль каждый год на протяжении 15 лет, имеет отличную базу активов и низкий уровень заемных средств. Мы являемся единственной частной компанией, предоставляющей полный спектр коммунальных услуг в регионе, и поэтому первый выход Utico на публичные рынки капитала станет благоприятным моментом для инвесторов, чтобы вложить средства в устойчивую и прибыльную компанию, — сказал он.

Компания также находится на уровне базовой мощности и имеет самые низкие на Ближнем Востоке показатели недополученной воды (потери или утечки воды) — около 2% по сравнению со средним показателем по отрасли в 10% и другими коммунальными компаниями в регионе — даже 30%, что подтверждает, что Utico является наиболее устойчивой коммунальной компанией и имеет самый низкий риск среди аналогов.

В наше время вода, не приносящая дохода (NRW), является ключевой метрикой, а не только себестоимость, поскольку любая утечка воды/вода, не приносящая дохода, сама по себе является мощностью и деньгами, которые тратятся впустую каждую минуту. Это нерационально и не экологично. Однако изменение унаследованных активов требует больших капиталовложений и требует десятилетий для улучшения. Utico считает, что ее уникальное предложение и позиция позволят установить истинную цену и стоимость воды с наименьшими затратами, — сказал г-н Менезес.

Utico также является наиболее успешной частной коммунальной компанией, поставляющей воду фермерам, даже бесплатно, чтобы увеличить объемы сельскохозяйственного производства и тем самым повысить продовольственную безопасность. Эта программа для фермеров позволила увеличить производство продуктов питания почти на 400% в RAK с примерно 300 ферм в настоящее время. Компания намерена распространить эту услугу и модель еще дальше в ОАЭ и Омане.

У нас отличные активы, денежные средства и стабильная история дивидендных выплат, что должно быть привлекательным для инвесторов на этом рынке с низкой доходностью и высоким риском. Сегодня инвесторы ищут устойчивые компании, меняющие мир к лучшему, обладающие собственными знаниями, опытом и находящиеся на пороге прорыва. В следующем году мы также объявим о революционном изобретении, которое полностью изменит индустрию опреснения воды, — сказал г-н Менезес.

По его словам, пандемия создала для таких компаний, как Utico, возможность еще более рационально обслуживать население и изменить ситуацию к лучшему. Мы намерены добиться этого, используя данное привлечение капитала в качестве ориентира и гарантируя, что все наши инвесторы, а также наши клиенты, эмираты и страны, которые мы обслуживаем, получат прямую выгоду от наших уникальных предложений, опыта и знаний, — добавил он.